Анализ бухгалтерской отчетности. Что такое бухгалтерская отчетность? Горизонтальный и вертикальный анализ бухгалтерской отчетности.
Анализ бухгалтерской отчетности – это подробное изучение и объективная оценка финансовой документации организации. Ее могут проводить штатные специалисты по запросу руководителей или независимые аудиторы, прошедшие специальную аккредитацию и подготовку.
Предоставить результаты анализа бухгалтерской отчетности могут потребовать контролирующие органы. В таком случае изучать бумаги должны только независимые специалисты. Однако объективные представления о деятельности компании, ее финансовых показателях, прибыльности и рентабельности могут потребоваться и руководству. Без этого невозможно принимать эффективные управленческие решения и составлять рабочую стратегию развития.
Если запрос на анализ финансовых документов исходит от менеджмента самой организации, доверить экспертизу тоже лучше независимым аудиторам. Как незаинтересованные лица они наверняка предоставят точные и объективные данные, поэтому от экспертизы не укроются систематические ошибки в ведении документации или более крупные проблемы.
Основной источник информации о финансовом положении дел предприятия – это бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках. Но прежде чем подробно рассмотреть эти типы документов, давайте ответим на часто задаваемые вопросы.
Наиболее распространенные вопросы
Это система фиксации и хранения информации, описывающей хозяйственную деятельность предприятия и итоги его работы за определенный период. Бухгалтерские документы составляют на основе финансового учета, они отражают состояние имущества и капитала. Наибольшее количество актуальных сведений о состоянии дел компании содержится в бухгалтерском балансе, поэтому именно его анализируют, чтобы оценить, насколько эффективно организация разместила свои активы.
К ключевым задачам относятся оценка имущественного положения всей организации и ликвидности отдельных активов, а также изучение источников формирования активов и обеспеченность обязательств по ним. Кроме того, экспертиза позволяет отследить взаимосвязь между отдельными активами и пассивами, оценить возможности сохранения и увеличения капитала, способность предприятия генерировать средства.
Для экспертизы используют отчет о прибылях и убытках – он позволяет оценить не только экономическую эффективность организации, но и ее финансовые тенденции, эффективность управленческих решений. Однако также эксперты оценивают при финансовом анализе более двухсот групп показателей, для каждой из которых предусмотрен специальный коэффициент.
Этот вопрос возникает, поскольку в процессе экспертизы анализируют и ликвидность баланса. Данное понятие отражает способность предприятия продать собственные активы, чтобы рассчитаться с обязательствами. Для определения ликвидности организации сравнивают разные группы активов с группами пассивов: самые срочные обязательства сопоставляют с самыми ликвидными активами, быстрые активы – с краткосрочными источниками средств. Также сравнению подвергаются оборотные активы, которые невозможно реализовать быстро. Их сопоставляют с долгосрочными обязательствами организации. А внеоборотные активы сравнивают с капиталом предприятия.
Этот подвид экспертизы призван определить, за счет чего организация получила прибыль и убыток, а также обозначить динамику роста прибыли или убытка. Важно понимать, что такой анализ отражает результаты деятельности компании только в четко обозначенный период: квартал, полугодие или год. Однако именно этот вид экспертизы позволяет установить степень влияния разных внутренних и внешних факторов на прибыль, оценить показатели рентабельности и выявить резервы увеличения прибыли.
Периодически экспертиза необходима каждому предприятию вне зависимости от его размеров, количества активов и положения на рынке. Потому что анализ дает объективное представление о финансовом положении дел, позволяет формировать эффективные управленческие решения и развивать предприятие. Своевременная экспертиза помогает снизить риски и предотвратить вероятные убытки. К тому же отчеты о финансовом положении дел помогают оценивать потенциальных партнеров и работодателей. Будьте готовы к тому, что перед заключением крупной сделки вторая сторона попросит представить актуальную отчетность о делах компании.
Основные требования изложены в приказе Минфина РФ «О формах бухгалтерской отчетности организаций». При работе с финансовой документацией следует ориентироваться на приложение к этому приказу. Если же отвечать на поставленный вопрос кратко, то в бумагах должны быть все сведения, необходимые, чтобы сформировать исчерпывающее представление о финансовом положении организации. Недостаток данных можно считать нарушением буквы закона. Если предприятие крупное, имеет филиалы, в бумагах должны быть актуальные сведения о каждом из филиалов. Каждый важный показатель в документации расписывают отдельно.
Сначала определяют абсолютные показатели. Затем их сопоставляют и переходят к анализу относительных показателей, то есть финансовых коэффициентов. Какие именно методики эксперт будет при этом использовать – зависит от целей, которые вы поставите перед ним. Каждая экспертиза подразумевает, по меньшей мере, предварительную оценку положения дел и развернутый анализ. Подробное изучение дел компании предполагает создание баланса-нетто, вертикального и горизонтального анализа баланса, а также оценку сдвигов в вопросах имущества за период.
Начинают с экспертизы динамики и структуры предприятия, далее переходят к изучению финансовой устойчивости, ликвидности баланса и платежеспособности организации. Анализируют состояние активов и деловые операции. Завершает процедуру оценка финансового состояния бизнеса. Специалисты изучают все формы бухгалтерских документов, включая пояснительные записки.
Результаты анализа бухгалтерской отчетности: группы показателей
Эксперты изучают около двухсот показателей. Поэтому мы перечислим только некоторые из них, имеющие ключевое значение.
На заключение аналитиков влияют показатели ликвидности – они показывают, насколько компания надежна в краткосрочной перспективе. Еще один важный показатель – оборотные активы, позволяющие погашать краткосрочные обязательства. Экспертиза учитывает показатели быстрой и абсолютной ликвидности.
Еще одна важная группа показателей отражает финансовую устойчивость организации. Эти показатели позволяют говорить о том, насколько предприятие надежно в чуть более отдаленной перспективе. К данной категории принадлежит, например, коэффициент обеспечения оборотных активов, а также показатель финансовой автономии.
Наконец, эксперты работают с такой группой, как показатели рентабельности. Цель любого коммерческого предприятия – это рентабельность, потому это чрезвычайно важная группа данных. Компетентность руководства лучше всего оценивать именно по рентабельности активов и капитала. Эти же критерии можно использовать, чтобы понять, насколько эффективно работает организация, нет ли у нее серьезных внутренних или внешних проблем.
Чтобы понять, насколько активы компании могут приносить прибыль, оценивают такой показатель, как рентабельность активов. Его рассчитывают, сопоставляя чистую прибыль и среднегодовую сумму активов. Однако во время экспертизы ответственный специалист сравнит показатели вашего предприятия с конкурентами, поскольку это также помогает оценить качество менеджмента и эффективность использования резервов.
Группа показателей рентабельности позволяет определить проблемные точки и предотвратить риски. Однако финансовый анализ интересуется еще одной группой показателей: деловой активности. Они наглядно отражают, насколько качественно проходит сама работа организации.
Желательно, чтобы эксперты оценили и относительные показатели имущественного положения, поскольку они могут дать подсказку, как формировать долгосрочную политику инвестирования и ведения финансов. Не меньшее значение имеют показатели относительного прироста активов, пассивов и финансовых результатов. На основе этих сведений можно понять, насколько организация стабильна, развивается она или, наоборот, находится в регрессе.
Анализ динамики и структуры баланса
Отдельного упоминания заслуживает такой этап экспертизы, как изучение динамики и структуры баланса. Речь идет о темпах роста самых важных балансных групп. Их сопоставляют с темпами роста выручки. При этом эксперты проводят так называемый вертикальный анализ баланса, направленный на объективную оценку удельного веса и динамики некоторых групп баланса. Изучению подвергаются как активы, так и пассивы предприятия.
В этом случае вертикальный баланс дает возможность установить, как обстоят дела с имуществом, доходами и расходами предприятия, какие перед ним стоят обязательства. Именно эта часть экспертизы предоставит вам исчерпывающие сведения о доли основных средств и нематериальных активов, ответит на вопрос, какие запасы имеются в распоряжении бизнеса, какие виды имущества и какие дебиторские задолженности.
Квалифицированный специалист не только определит долю каждого показателя, но и сопоставит его с результатами конкурентов, чтобы вы могли понимать собственное положение на рынке. Кроме того, именно вертикальный анализ позволяет судить о чистой прибыли и структуре доходов-расходов. Однако одного его недостаточно для получения полной картины финансовых дел предприятия.
Анализ финансовой устойчивости организации
Это один из важных этапов экспертизы, позволяющий рассчитать абсолютные значения финансовой устойчивости бизнеса:
- чистые активы, то есть фактический собственный капитал;
- собственные оборотные средства;
- чистый оборотный капитал.
Также в ходе анализа изучают относительные показатели устойчивости – финансовую структуру капитала. Специалисты анализируют ликвидность и платежеспособность предприятия. Высшему руководству стоит хотя бы раз в год приглашать независимых экспертов, чтобы не упустить момент, когда на предприятии появятся финансовые проблемы или недочеты, которые в будущем могут повредить рентабельности.
Эксперты используют разные методы, чтобы оценить ликвидность баланса. Среди прочего они рассчитывают коэффициенты, которые мы упоминали выше. При этом обязательно учитывают способность каждой группы активов превращаться в чистые средства в процессе коммерческого цикла.
Анализ состояния активов
Один из этапов проверки документации предприятия подразумевает изучение состава, структуры и эффективности активов. Специалисты изучают как оборотные, так и необоротные активы, применяя к ним критерии оборачиваемости и рентабельности. Это многоступенчатая часть экспертизы, подразумевающая изучение и оценку деловой активности, а также определение финансового положения организации.
Чаще всего эксперты оценивают возможности восстановления платежеспособности организации, но также они прибегают к математическим расчетам вероятности банкротства. Даже если представителям высшего менеджмента компании кажется, будто дела бизнеса идут отлично, экспертиза может показать, что вероятность банкротства отнюдь не нулевая. Это еще одна причина, почему критически важно не забывать о своевременном анализе бухгалтерских документов.
По итогам анализа вы получите отчет о прибылях и убытках. В нем будет показана балансная и чистая прибыль, влияющие на нее факторы и резервы для повышения прибыли. К тому же эксперт оценит в отчете рентабельность предприятия.
Горизонтальный анализ бухгалтерской отчетности
Мы уже упоминали вертикальную аналитику, однако после нее обязательно переходят к горизонтальному изучению документации, то есть сравнению финансовых показателей одного и того же предприятия за разные периоды. Что дает такая экспертиза? Она позволяет увидеть изменение основных финансовых показателей в течение определенного времени. При этом специалисты могут изучать одинаковые интервалы времени, например, сопоставлять результаты отчетных кварталов. Но в то же время эксперты сравнивают отчетность по годам.
Чтобы получить объективную картину, важно изучить не меньше трех периодов. Однако специалисты могут сопоставить показатели и за более длительный период времени – все зависит от того, какие задачи вы перед ними поставите. Горизонтальный анализ подразумевает сопоставление абсолютных и относительных величин. В первом случае речь идет непосредственно о деньгах, во втором – о процентах.
Вертикальный анализ бухгалтерской отчетности
Мы уже упоминали этот этап экспертизы, но давайте остановимся на нем подробнее. Вертикальный анализ – прямая противоположность горизонтальной аналитики. То есть он сравнивает разные показатели, но в рамках единственного периода. Удовлетворительным при этом считают баланс, который соответствует таким требованиям:
- отсутствие непокрытых убытков;
- увеличение валюты баланса в конце периода;
- темпы роста выше уровня инфляции, но не превышают рост выручки;
- оборотные активы растут быстрее внеоборотных;
- показатели долгосрочных источников средств превышают аналогичные показатели внеоборотных активов;
- часть собственного капитала в балансе – не меньше половины;
- кредиторская и дебиторская задолженность возрастает примерно с одной скоростью.
Вертикальный анализ незаменим, если нужно получить объективную картину структуры доходов и расходов. Однако его проводят только в рамках одного периода, тогда как полная финансовая аналитика дает в руки менеджмента объективную информацию о положении дел компании и позволяет выстраивать краткосрочную тактику и долгосрочную стратегию развития бизнеса.
